高温，对于空调产业来说，肯定是利好。但是，对于今年的空调产业来说，高温并不会拯救所有厂商，一是只能缓解一时的“燃眉之急”，解决不了所有空调企业生存的根本性问题；二是反而会助力部分空调厂商借机进一步扩大市场领先优势。

周简 撰写

对于所有空调厂商，家电圈想说一句：少一些幻想，多一点清醒！

即使今年全国多地出现“有史以来”的高温天气，空调市场也不会出现爆卖、大卖、热卖的行情，一些空调企业也不会因此脱困走向新的繁荣发展。

从今年3月起，一则关于今年天气将会出现持续高温天气的消息，就开始在中国家电产业的空调企业、商家之间流传。如今，多地出现了连续多日的高温炙烤天气，但是很多空调厂商发现，并未出现预期之中的空调热卖浪潮。

相反，很多空调企业在5月中旬就开始调整排产计划，减少生产。来自产业在线的数据显示：6月家用空调内销排产944万台，较去年同期生产实际下滑23.3%；受终端需求下滑影响，从5月中旬起，不少空调企业下调原计划排产，6月排产较前期下调超过200万台。

当前，“高库存、高成本、低需求”成为摆在所有空调企业面前的三座大山，导致内销整体承压，市场变数多端。家电圈认为，可以肯定地说，今年即使出现持续性高温天气，也不能拯救所有的空调厂商。当然，高温天气对于缓解空调市场的出货低迷局面，有一定拉动作用，但不会引发市场的大涨和热卖，只是会助力少数空调厂商缓解经营的压力。

空调产业的较量、空调市场的抢夺，当前绝对不是靠一轮、两轮的高温天气就能解决的，也不是靠一次、两次的低价格拼杀就能实现的，必须要配置更多的竞争要素。客观讲，任何单一手段、单一要素，早就无法解决当前空调市场的困局了。

风靡多年的低价战，是增量市场抢占渗透率的阶段性手段，在存量换新阶段，用户选购重心转向节能、健康、智能、舒适等产品附加值。未来竞争聚焦硬核技术研发、智能制造、精细化渠道运营、海外本土化落地、家电后市场服务，全链条价值竞争取代低价厮杀成为行业新准则，倒逼行业淘汰低端低效产能。

这10年间，家电圈看到：高温天气的出现，对空调市场的出货刺激和提振作用，随着空调在城市、农村的高普及率，高饱和度，呈现反向关系。简单来说，高温天气对空调市场的出货拉动作用，越来越弱。只是对于少数企业，还存在一定的助力。

最直观的原因，就是中国市场上，无论是家庭消费级市场、工商业市场，还是工程市场、政采市场，整体呈现出“需求饱和”。空调在经历了前40年的快速成长、普及之后，如今已经全面进入了存量市场的更新换代。这意味着什么？需求的放缓、增长的停滞，以及竞争的加剧。

当所有的空调企业，商家，还是按照10年前、5年前的增长模式和发展引擎，应对存量市场的竞争，自然会出现严重的“资源错配”和“竞争错位”：

一是，空调厂商多年来的经营支撑，来自于营收规模和利润的快速增长。为此，厂商也必然会采取激进式的手段和透支式的资源投放，换取一定的规模增长和市场份额；但，这种操作手段，在最近2年的市场，不只是让一批弱小的空调厂商出现了经营亏损，甚至活不下去的局面。还让很多头部空调企业也遭遇了“量利双降”。毫无疑问，在空调市场上“大投入、大产出”时代早就结束了。

二是，市场的需求和用户的购买力，已经进入了“坏了换新”为主的新阶段，市场缺少大规模需求的增长空间和动力，即使是国补、卷低价也无法刺激更多的需求；很多空调厂商最近几年还想着通过“拼低价、卷低价”冲击市场份额，结果却是“赔了夫人又折兵”。大家看到的局面，就是风靡空调产业数十年的低价格战，彻底失灵失效了。

三是，目前很多空调企业和商家，在国内市场竞争白热化，低价内卷和乱战的背景下，全面转向了海外市场的抢夺，却没有想到将“价格内卷”直接向海外市场蔓延和扩张。目前整个空调市场呈现出国内、海外全域内卷，主要空调企业呈现“大鱼吃小鱼”之后的大鱼相互绞杀，市场整体的乱象还将持续一段时间。

对于空调产业来说，持续的高温天气，肯定是利好，或许对市场也会有明显的效果，但已经全面褪色了。更为重要的是，发展了40多年的空调产业，如果相关企业和商家，还在想着“可以靠天吃饭”，还在想着“高温就能卖货”，那就距离出局的大门越来越近了。

中国空调经历40多年的普及，家电圈认为，今年以来面临着“地产红利、人口红利、气候红利“三大增长引擎同步见顶，标志行业告别野蛮生长。行业估值逻辑从紧盯旺季气温、产销规模，转向产品溢价能力、换新转化效率、全球化盈利水平，是中国空调从普及型制造迈向有价值生长的标志性转折。